◆业绩预测◆
预测数据根据各机构发布的研究报告摘录所得,历史7年财务数据均为上市公司财报披露数据,与本终端立场无关。
◆预测指标◆
指标名称 |
2021(实际) |
2022(实际) |
2023(实际) |
2024(预测) |
2025(预测) |
◆预测明细◆
报告日期 |
机构名称 |
评级 |
每股收益 2023预测2024预测2025预测 |
净利润(万元) 2023预测2024预测2025预测 |
◆研报摘要◆
- ●2023-10-23 金陵体育:亚运会项目收关,关注公司球馆、培训业务探索
(财通证券 刘洋,李跃博)
- ●预计公司23-25年实现营收6.08/6.94/7.94亿元,归母净利润0.57/0.64/0.73亿元,对应PE为42.4/37.5/32.8X,维持“增持”评级。
- ●2023-08-29 金陵体育:短期大运会、亚运会催化,关注球馆业务拓展
(财通证券 刘洋,李跃博)
- ●预计公司23-25年实现营收6.08/6.94/7.94亿元,归母净利润0.57/0.64/0.73亿元,对应PE为49.9/44.1/38.6X,维持“增持”评级。
- ●2023-06-14 金陵体育:亚运会与“村BA”催动,关注体育器材龙头
(财通证券 刘洋)
- ●预计2023-2025年实现营业收入6.08/6.94/7.94亿元,归母净利润0.57/0.64/0.73亿元,对应PE分别为68.56/60.63/53.07倍,给予“增持”评级。
- ●2018-08-28 金陵体育:半年报点评:赛事、场馆项目及田径器材放量助公司归母净利大增45%,体育器材龙头加速前行
(天风证券 刘章明)
- ●公司行业地位领先,品牌优势突出,在器材、场馆设施等方面具备领先专利技术。随着体育器材行业需求增加、市场整合以及球类产业价值再发现,公司有望享受红利,成为体育行业稀缺龙头标的。我们预计公司18-19年EPS分别为0.80/1.12,对应PE为47X/33X,维持“买入”评级。
- ●2018-08-04 金陵体育:体育产业迎政策红利,器材设施+赛事服务,打造综合性体育装备服务提供商
(天风证券 刘章明)
- ●公司行业地位领先,品牌优势突出,在器材、场馆设施等方面具备领先专利技术。未来随着体育器材行业需求增加、市场整合以及球类产业价值再发现,公司有望享受红利,成为体育行业稀缺龙头标的。我们预计公司18-19年营收分别为4.39/5.92亿元,归母净利润分别为6065/8504万元,18-19年EPS分别为0.80/1.12,对应PE为47X/33X,首次覆盖,给予“买入”评级。从可比公司估值来看,选取体育行业中体育用品类相关公司作为可比标的,给予公司18年行业平均估值60X,对应目标价48元。
◆同行业研报摘要◆大智慧行业:文体传媒
- ●2024-08-27 齐心集团:B2B业务稳步增长,盈利水平同比向上
(中邮证券 杨维维)
- ●预计公司2024-2026年归母净利润分别为2.40/2.88/3.32亿元,同比分别+211.82%/+20.09%/+15.43%,对应PE分别为14/12/10倍,维持“买入”评级。
- ●2024-08-26 锋尚文化:低基数背景下Q2业绩同比高增,在手订单仍较充足
(中银证券 李小民,纠泰民)
- ●公司上半年多类业务稳步推进,完工项目收入逐步得到确认,并在去年低基数背景下实现同比高增,且当前在手订单量也能为后续业绩提供一定支撑。但考虑到当前市场B端和G端需求恢复较慢,调整公司24-26年EPS预测至1.01/1.18/1.34元,对应市盈率为22.4/19.3/16.9倍,调整至增持评级,期待后续B&G端市场需求修复后,公司业绩可以进一步增长。
- ●2024-08-26 世纪天鸿:营收利润稳步增长,推动AI+教育产品快速落地
(中泰证券 康雅雯)
- ●考虑到公司持续推进“研销服科一体化”战略规划的落地且公司2024H1业绩表现符合预期,我们维持对公司的此前业绩预期,预计世纪天鸿2024-2026年营业收入分别为5.73/6.32/6.96亿元,分别同比增长12.85%、10.39%、10.08%;归母净利润分别为0.54/0.65/0.77亿元,分别同比增长28.29%、18.89%、18.73%。当前市值对应公司的估值分别为51.7x、43.5x、36.6x,维持“增持”评级。
- ●2024-08-25 齐心集团:2024半年报点评:B2B稳步增长&云视频预计减亏,盈利持续上行
(民生证券 徐皓亮)
- ●2024年办公集采依然是行业中确定性较强的方向。公司调整客户结构后,聚焦核心客户的办公物资采购,深挖客户业务需求,相比于国企、地方政府等回款安全性更高,同时伴随党政军线上化采购渗透率持续提升,看好公司B2B业绩持续兑现,随小B客户业务和云视频业务线调整完成,2024年减亏可期。预计公司2024-2026年归母净利润为2.8/3.3/3.8亿元,对应PE为12X/11X/9X,维持“推荐”评级。
- ●2024-08-25 齐心集团:B2B业务延续成长,下半年好视通有望减亏
(浙商证券 史凡可,傅嘉成)
- ●齐心集团是B2B办公集采领域领先龙头,持续开拓优质国央企客户、收入保持快速成长,好视通业务拖累有望边际减小,看好24年经营转好。我们预计公司2024-2026年实现营收128.88、150.99、174.19亿元,分别增长16.12%、17.16%、15.37%,归母净利润2.44、2.99、3.54亿元,24-26年分别增长217.41%、22.51%、18.39%,对应24-26年PE为13.8/11.26/9.51X,维持“买入”评级。
- ●2024-08-25 长江传媒:1H24点评:二季度收入逆转跌势,归母超预期正增长
(中信建投 杨艾莉,蔡佳成)
- ●我们预计公司2024-2026年实现归母净利润8.66/9.13/9.51亿元,同比-14.77%/5.48%/4.16%,2024年8月23日收盘价对应PE为11.78/11.16/10.72x。
- ●2024-08-23 学大教育:个性化教育高增,布局职教第二增长曲线
(财通证券 刘洋)
- ●公司作为全国个性化教育头部企业,受益于终端需求旺盛,培训人次及客单价有望持续提升。同时公司积极布局职业教育第二增长曲线,持续收购、托管运营中职院校,在读人次有望快增,贡献业绩增量。我们预计公司2024-2026年净利润分别为2.51/3.40/4.34亿元,对应PE分别为29x/21x/16x,首次覆盖给予“增持”评级。
- ●2024-08-23 横店影视:1H24点评:票房市场表现拖累业绩,影院市占稳定
(中信建投 杨艾莉,蔡佳成)
- ●影院市占率稳健,丰富行业资源支撑内容高参与度。1)影院:尽管上半年电影市场不及预期,导致二季度亏损同比扩大,但公司影院的票房市占率依然稳健,在下沉市场的影院分布广泛,且仍在稳步扩张,看好明年电影整体供给放量后,公司经营情况随市场同比回暖。2)内容:上半年公司依然展现强行业资源优势,参与度高,且成功率较高,上半年7部票房超10亿电影参投其中4部,带动子公司横店影业在行业不及预期的情况下实现盈利。持续关注网络电影、网络剧、微短剧等项目的拓展情况,有望带来额外利润增量。我们预计公司2024-2026年实现归母净利润1.19/2.32/3.71亿元,同比-28.36%/+95.20%/+60.08%,2024年8月22日收盘价对应PE为58.39/29.91/18.69x。
- ●2024-08-23 浙版传媒:1H24点评:创新业务和对外投资成果颇丰
(中信建投 杨艾莉,蔡佳成)
- ●我们预计公司2024-2026年实现归母净利润11.15/12.25/13.46亿元,同比-26.09%/+9.87%/+9.84%,2024年8月22日收盘价对应PE为18.89/17.19/15.65x。
- ●2024-08-23 晨光股份:精耕细作,砥砺稳进
(华福证券 李宏鹏,李含稚)
- ●我们预计2024-2026年公司归母净利润分别为17.6亿元20.0亿元、22.6亿元,增速分别为15.0%、13.6%、13.5%,目前公司股价对应24年PE为14X,略低于可比公司平均值,考虑到公司作为细分行业龙头的稀缺性,目前估值对应PE(TTM)分位数处于上市以来0.06%分位数,首次覆盖给予“买入”评级。